Summa Summarum

Angela Merkel: Als Kanzlerin der Bundesrepublik Deutschland muß ich zuweilen Risiken eingehen, Abenteuer jedoch nicht. Definieren Sie bitte Risiken und Abenteuer!

Schlagzeile des Handelsblattes:

Griechenland ist teilweise zahlungsunfähig

Der griechische Schuldenschnitt zeigt Wirkung. Die Ratingagentur Standard & Poor’s hat ihre Ankündigung wahr gemacht und Griechenland herabgestuft. Das Land gilt jetzt als teilweise zahlungsunfähig.

http://www.handelsblatt.com/finanzen/boerse-maerkte/anleihen/standard-und-poors-griechenland-ist-teilweise-zahlungsunfaehig/6262242.html

USA

• Der US Aktienmarkt konnte auf Grund guter Home Sales Zahlen und trotz schwacher Vorgaben aus Europa leicht positiv schließen (S&P: +0,1%). Financials (+0,9%), Discretionaries (+0,3%) und Tech (+0,1%) waren die stärksten Sektoren während Energy (-0,3%), Utilities (-0,2%) und Industrials (-0,1%) den Markt underperformten. Die Volumen lagen dabei 3% bzw. 5% unter dem 10- bzw. 30-Tagesschnitt.
• Die US Regierung plant den Verkauf von 2.500 US Immobilien des Hypotheken-Finanzierers Fannie Mae in einer Auktion an verschiedene Investoren, die bereit sind, diese Immobilien nicht direkt weiter zu veräußern. Link
• Die USA wird möglicherweise laut einer Studie von Pimco Russland als weltweit größten Energieproduzenten in den kommenden 10 Jahren überholen. Link
• Die US Durable Goods Orders werden im Januar vermutlich laut den Einschätzungen verschiedener Ökonomen gefallen sein. Insbesondere die geringere Flugzeug Nachfrage wird dazu geführt haben, dass man zum ersten Mal seit vier Monaten wieder eine Verlangsamung beobachten wird. Link
• Gold ist laut einer Studie des britischen Chatham House für eine Besicherung des US-Dollars unpraktisch und wird daher vermutlich künftig keine bedeutendere Rolle im internationalen Währungsmarkt einnehmen. Link
• Die Federal Housing Administration hebt die Up-Front Versicherungsprämien für 30-jährige Hypothekenkredite um 75bps an. Link
• General Electric, Boeing und 3M müssen 2012 auf Grund des niedrigen Zinsumfeldes Pensionsrückstellungen im Volumen von $100Mrd stemmen. Dies entspricht einem Anstieg von 67% im Vergleich zu 2010. Link
• Priceline.com hat dank starker Gross Bookings von $4.96Mio (vs. Consensus: $4.66Mio) über den Erwartungen liegende EPS von $5,37 (vs. Consensus $5,06) berichtet. Zusätzlich erwartet man einen Anstieg der Gross Bookings zwischen 33% und 38% für 2012. Die Aktie handelt nachbörslich 6,6% stärker.
• Heute werden um 14:30 Uhr die Durable Goods Orders (Consensus: -1,0%) und um 16:00 Uhr der Consumer Confidence (Consensus: 63,0). Zusätzlich berichten heute folgende US Unternehmen (Consensus EPS in Klammern): Vorbörslich Ecolab ($0,70), um 13:00 Uhr AutoZone ($4,04) sowie nachbörslich FirstEnergy ($0,75).

ASIEN

• Die asiatischen Märkte handeln heute bei schwächeren Volumen einheitlich im Plus. (SHCOMP: +0,3%; NIKKEI: 0,9%; HSI: +1,3%).
• China muss laut einem Bericht der Weltbank umfassende wirtschaftliche und politische Reformen umsetzen, um das aktuelle Wachstum weiter aufrecht zu erhalten. Das aktuelle Model seit „nicht nachhaltig“ und man habe nun einen „Wendepunkt“ in der Entwicklung Chinas erreicht. Weltbank Bericht Link
• Chinas Regierung möchte, dass chinesische Funktionäre künftig nicht mehr mit ausländischen Automarken unterwegs sind, sondern sich mit inländischen Autos ausstatten. Hierzu hat das Industrieministerium eine vorläufige Liste mit 400 Modellen chinesischer Hersteller veröffentlicht. Link
• Chinas Regulatoren wollen es Banken ab nun ermöglichen, Kredite für unfertige Projekte an lokale Regierungen zu vergeben. Dadurch soll die Fertigstellung der Projekte gewährleistet werden. Link

EUROPA

• Der Bundestag hat gestern Nachmittag das zweite Rettungspaket für Griechenland beschlossen. Die erwartete Kanzlermehrheit konnte jedoch in Anbetracht von 13 Abweichlern, 3 Enthaltungen und 6 Abwesenden innerhalb der Koalition nicht erreicht werden. Link
• Die Kapitalflucht aus den kriselnden Euro-Staaten nimmt weiter zu. So seien nach Angaben des griechischen Finanzministers allein in Griechenland seit 2009 circa €65Mrd von Konten abgezogen worden; rund €16Mrd davon seien ins Ausland geflossen. Link
• Kanzlerin Merkel will den ESM bereits in den kommenden zwei statt fünf Jahren mit den notwendigen Mittel ausgestattet haben. Ein entsprechendes Vorgehen sei jedoch nur in Kooperation mit weiteren Staaten machbar. Link
• Spanien hat im vergangenen Jahr ein Defizit von 8,5% des BIP verbucht und damit die Erwartungen von -6% negativ übertroffen. Auch die zuletzt von der Regierung angestrebten -8% konnten nicht eingehalten werden. Die geplante Reduktion auf -4,4% in 2012 scheint damit unmöglich. Premier Rajoy hatte die EU Kommission bereits um eine Lockerung der Regelungen gebeten, wurde jedoch abgewiesen. Link
• EZB Vorstandsmitglied Nowotny sagte gestern, dass das Kaufprogramm von Staatsanleihen aktuell inaktiv sei und nur auf Abruf zur Verfügung stehe. Eine Erhöhung der Aktivität sei demnach nicht geplant, schreibt Bloomberg. Link
• S&P hat gestern den Ausblick für das Rating des EFSF auf negativ gestuft und damit eine mögliche Reduktion der aktuellen AA+ Bonitätsnote angekündigt. Link Zudem stufte die Agentur das griechische Rating auf „teilweise zahlungsunfähig“ und reagierte damit auf den angekündigten Schuldenschnitt. Alle in den Schuldenschnitt einbezogenen Wertpapiere stehen nun bei „D“, also Zahlungsausfall. Link
• EZB Daten verdeutlichen die Käufe Staatsanleihen durch nationale Banken. So haben spanische und italienischen Banken den Bestand an entsprechenden Bonds im Januar um circa €23Mrd bzw. €21Mrd erhöht, schreibt die FT. Link
• Fraport steht womöglich vor einem weiteren Streik. Die GdF hat die Fluglotsen am Mittwoch von 05-11Uhr zu einem Solidaritätsstreik aufgerufen. Link
• Die geplante Allianz zwischen Peugeot und GM könnte bereits in den kommenden Tagen öffentlich werden. So plane das US Unternehmen einen Anteilskauf von über 5%, berichten Medien. Link Link
• Deutsche Bank: Nordamerika Chef Seth Waugh tritt aus privaten Gründen zurück. Ein Nachfolger werde sowohl intern als auch extern gesucht, schreibt die FT. Link
• Nokia hat gestern die Einführung neuer Mobiltelefone angekündigt. Es wurde ein Gerät mit einer 41Megapixel Kamera angekündigt. Zudem werden die Entwicklungsländer mit einigen Modellen angesprochen. Link
• Bayer verbucht 4Q Nettogewinn von €397Mio vs. Consensus €455Mio; EBITDA ex items lag bei €1,54Mrd vs. erwartet €1,6Mrd; für 2012 wird ein leichtes Gewinnwachstum erwartet
• Casino Guichard berichtet FY Nettogewinn von €568Mio vs. Consensus €519Mio; das Unternehmen zeigte sich für das kommende Jahr optimistisch und erwartet über 10% Umsatzwachstum.
• Heute kommt Italien mit €6,25Mrd Bonds an den Markt (11Uhr). Zudem kommt das Verbrauchervertrauen der Eurozone (11Uhr) sowie deutsche Inflationszahlen (14Uhr).

Wir wünschen Ihnen einen schönen Tag!