Summa Summarum

USA
· Der US-Markt hat am Donnerstag, nach guten Quartalszahlen und positiven Wirtschaftsnachrichten, zugelegt und notiert bei 1951 Punkten (S&P: +1,2%). Industrials (+2,2%), Energy (+1,8%) und Healthcare (+1,5%) waren die besten Sektoren, während Telcos (-1,2%), Cons Staples (-0,1%) und Materials (+0,0%) hinter der Gesamtentwicklung zurückblieben. Die Volumina lagen -12% unter dem 10-Tages- und +9% über dem 30-Tagesdurchschnitt.
· Ein Helfer der Organisation „Ärzte ohne Grenzen“ ist in New York positiv auf Ebola getestet worden. Der Bürgermeister der Stadt versucht, die Öffentlichkeit zu beruhigen. FAZ – 24.10.14
· Die Fed hat Details für den Stresstest 2015 bekannt gegeben. Teil des Szenarios werden ein starker Anstieg der Ölpreise, ein Anstieg der US-Arbeitslosenzahlen sowie eine schwere Rezession in Großbritannien und Europa. FT – 23.10.14
· Amazon (AMZN) hat den höchsten Quartalsverlust in 14 Jahren gemeldet. Durch hohen Kosten für die Neuentwicklung von Produkten, Filmrechten und andere Teile der Expansionsstrategie Amazons hat der Online-Händler einen Quartalsverlust von $437 Mio. hinnehmen müssen. Auch ein Umsatzanstieg von 20% auf $20,58 Mrd. konnte die gestiegenen Kosten nicht wettmachen. Die Aktie fiel im nachbörslichen Handel um -11% auf derzeit $279,8. WSJ – 23.10.14
· Microsoft (MSFT) konnte seinen Umsatz im dritten Quartal, ohne Nokia, um 11% steigern. Die Microsoft Aktie legte im nachbörslichen Handel um 3,11% auf $46,42 zu. WSJ – 23.10.14
· GM (GM) hat dank starker Verkaufszahlen in Nordamerika im dritten Quartal einen Gewinn von $1,48 Mrd. erzielt. Der Gewinn liegt, vor allem wegen Rückkäufen von Vorzugsaktien, niedriger als die $1,72 Mrd. vom Vorjahr. Die operative Gewinnmarge in Nord-Amerika konnte von 9,3% auf 9,5% erhöht werden. WSJ – 23.10.14
· Die Finanzierungssparte von GM (GM) wird wegen der Vergabe von Subprime-Krediten zur Autofinanzierung von Regierungsbeamten ins Visier genommen und hat weiter Vorladungen erhalten. WSJ – 23.10.14
· AMC Networks (AMCX) beteiligt sich für $200 Mio. mit 49,9% an BBC Amerika und übernimmt die operative Kontrolle des Geschäfts. WSJ – 23.10.14
· US Daily: State Governments: Revenues Bounce Back; Divided Control Likely to Increase (Phillips). WSJ – 24.10.14
· Heutige Makrodaten (Konsensus): New Home Sales (470K)

ASIEN/EM
· Nikkei: 0.9%; Hang Seng: -0,1%; Shanghai: 0,5% (7:45)
· Japanische Aktien verzeichnen eine starke Woche. Der Topix (1,3%) ist auf Kurs zum größten Wochengewinn seit 18 Monaten. Der Yen korrigierte ein Sechstagestief nachdem fünfjährige japanische Staatsanleihen ein 19-Monatstief erreichten und Zehnjährige um drei Basispunkte fielen. BBG – 24.10.14 BBG – 24.10.14
· Chinesische Eigenheimpreise fielen in 69 von 70 Städten, trotz Einschreiten der chinesischen Zentralbank zur Lockerung der Hypothekenkreditvergabe. Eigenheimverkäufe sanken um 11% in den ersten neun Monaten diesen Jahres. BBG – 24.10.14
· Das südkoreanische Bruttoinlandsprodukt stieg um 0,9% im dritten Quartal (Kons. 0,9%; Q2 0,5%), gestärkt durch Privatkonsum und Investitionsausgaben (Kospi: 0,6%). RTRS – 24.10.14
· Irakische Sicherheitskräfte dokumentierten laut eines Medienberichtes erstmals einen Chemiewaffen-Einsatz durch IS-Extremisten. FAZ – 24.10.14
· Fujifilm Holdings Corp. gewannen um 3,6<% nachdem das Medikament Avigan in Experimenten zur Heilung von Ebola-Patienten durch Ärzte ohne Grenzen freigegeben wurde. BBG – 24.10.14
· EM Macro Daily: Russian rates to peak as the CBR fully moves to inflation targeting. GS – 23.10.14

EUROPA
· Die EU will beim Klimapaket für 2030 die bisherigen Ziele zur Energie-Einsparung abschwächen. Die Vorgabe zur Reduzierung des Energieverbrauchs solle nun bei 27% liegen. HB – 23.10.14
· Die Wirtschaft des Euroraums ist vor allem dank der Industrie besser als erwartet ins vierte Quartal gestartet. Der Einkaufsmanagerindex der Privatwirtschaft stieg im Oktober von 52,0 auf 52,2 Punkte. WSJ – 23.10-14
· Griechenland will keine neuen Hilfsprogramme von seinen Euro-Partnern und dem IWF in Anspruch nehmen. Antonis Samaras sagte gestern er plane ein „behutsames“ Auslaufen der gegenwärtigen Hilfen von IWF und Europäern. HB – 23.10.14
· Wegen Problemen mit den Airbags ruft Audi weltweit 850.000 Autos des Modells A4 in die Werkstätten zurück. MM – 23.10.14
· UniCredit steht vor dem Verkauf „gestresster Kredite“ an ein Konsortium um Fortress & Prelios. HB – 23.10.14
· TLG Immobilien platziert Aktien mit €10,75 am unteren Ende der Zeichnungsspanne. WSJ – 24.10.14
· Die Telekom sucht einem Bericht zufolge nach mehreren gescheiterten Versuchen einen neuen Käufer für T-Mobile US. HB – 23.10.14
· BASF: 3Q Umsätze €18,3Mrd vs. Cons €17,2Mrd; es wird für FY14 weiterhin von einer leichten Steigerung ausgegangen; die Ölpreisprognose wurde von $110 auf $105 pro Barrel revidiert; das FY15 EBITDA Ziel wird von €14Mrd auf €10-12Mrd reduziert.
· VOLVO: 3Q Nettoumsätze Skr67,2Mrd vs. Cons Skr63,9Mrd; operativer Gewinn ex Restrukturierung Skr2,9Mrd vs. erwartet Skr2,55Mrd; es sollen in 2013-15 circa Skr3,5Mrd mehr eingespart werden.
· BELGACOM: 3Q Umsätze €1,5Mrd leicht über den Schätzungen; 3Q bereinigtes EBITDA €433Mio vs. €407Mio; die FY14 EBITDA Guidance wurde nach oben revidiert.
· VINCI: 3Q Umsätze €10,2Mrd vs. Cons €10,4Mrd; die FY Guidance wurde bestätigt.
· CAIXABANK: 9M Nettogewinn €466Mio vs. Cons €473Mio; CET1 12,7%; 3Q Nettogewinn €161Mio vs. erwartet €168Mio.
· ERICSSON: 3Q Umsätze Skr58Mrd vs. Cons Skr55Mrd; Nettogewinn Skr2,7Mrd inline mit den Schätzungen.
· Heutige Makrodaten: GFK Consumer Confidence (Deutschland), Retail Sales & Consumer Confidence (Italien), GDP (UK)

Wir wünschen Ihnen einen schönen Tag und ein erholsames Wochenende!